Особенности формирования инвестиционного портфеля для новичка-инвестора

Инвестирование-это бесконечный труд и работа. В России очень много бумаг в разнообразных секторах. И даже можно уже без проблем торговать на зарубежных рынках. Есть возможность более новыми инструментами торговать, например, ETF, и т. п. Попробуем с вами разобрать, что такое инвестиционный портфель и сравним инвестора с трейдером. Я расскажу о том, почему я выбрала путь трейдера, торгуя фьючерсами, а не инвестора с формированием многообразного портфеля.

Как  не заблудиться в этом бесконечном многообразии? Или надо все пробовать, и пытаться охватить тоже все ?

Попытаемся ответить на этот вопрос и сформулировать общую модель подхода к инвестиционному портфелю, как основную базу для новичков-инвесторов.

Что выбрать инвестиции или спекуляции?

Если вы уже для себя точно решили, что хотите зарабатывать деньги на бирже, то сейчас самое время разобраться со следующим шагом. Или выбираете и инвестирование и трейдинг в формате спекуляций, либо что-то одно из этих двух групп. Ну или как я, только трейдинг в виде спекуляций.

Чем они отличаются друг от друга?

Если очень кратко пояснить, то временными промежутками активных операций.

Инвестор хочет получить прибыль со своих сделок на бирже через вложения на долгий срок. А трейдер (спекулянтом его еще называют, хотя весьма спорный вопрос) может держать сделку от 1 дня до 1 месяца.

Важно! Совсем активные спекулянты, в виде скальперов, сделку держат от нескольких минут до часу.

Т.е. инвестор хочет получить прирост к своему  денежному активу, без которого он и его семья вполне могут прожить.

Но в этом весь и парадокс. Сейчас массовая атака брокеров и всех причастных иждивенцов данного направления призывает простых граждан, у которых нет таких лишних денег, активно заниматься инвестированием.

Я убеждена, что данное направление активности на бирже только для «состоятельных» людей, у которых есть лишние деньги, без которых такие люди могут прожить.

Кстати, чуть не забыла сказать, что долгосрочные инвесторы могут получать дивиденды. Многие инвесторы, держатели таких бумаг, имеют голос в собрании акционеров.

Важно! А вот спекулянты могут за один и тот же временной интервал, что и работал инвестор, сделать десятки сделок покупками и продажами. В то время как инвестор, который когда-то купил, не сделает больше ни одной сделки.

Ну и не забывайте о том, что к инвестированию относятся и монеты, сделки IPO. Но те же сделки IPO требуют все-таки существенных денежных сумм.

Выбор активов

Для долгосрочного инвестирования на первом месте будет фундаментальный анализ. Тут придется оценивать перспективность развития и роста компании, активы которой вы собираетесь приобрести. Просто так что-то купить нельзя, нужно обосновать для того, чтобы оправдать риск для своих вложенных денег.

А вот спекулянт так не заморачивается. Ему важна ликвидность инструмента и он просто ищет ситуации, на колебаниях которых можно заработать денег.

Как это еще можно сформулировать по-другому?

Ему важен потенциал роста или падения ликвидного инструмента в очень краткосрочном временном интервале. И здесь в помощь ему мой любимый технический анализ.

Доходность и риски

Спекуляции в трейдинге могут приносить просто огромные деньги. Часто в разных источниках пишут, что в спекуляциях будут огромные риски потерять все. А если возьмете плечо, то риски становятся просто космическими.

Важно! На самом деле это все байки  и страшилки. При спекуляциях риски берутся в одной сделке не больше 1-2% от вашего капитала. И этот риск учитывает и плечо.

Что тогда выбрать?

Каждый должен сделать свой выбор. Мой выбор однозначно в пользу трейдинга и спекуляций. Уж очень скучным и неоправданным я вижу тщательный отбор активов в портфель.

Важно! Психологическая нагрузка в долгосрочном инвестировании лишь на первый взгляд кажется очень умеренной по сравнению с трейдингом.

В трейдинге не каждый день торгуешь, из 20 торговых дней месяца можно вообще половину не торговать, а значит, деньги будут у вас на счете просто болтаться. И вы будете без эмоционального напряжения.

В долгосрочное инвестирование все-таки важно вкладывать огромное количество денег. Тогда, полученная, к примеру, прибыль в 40% (хотя их еще попробуй за год заработать) из вложенного миллиона рублей будет как-то ощущаться.

А в трейдинге можно даже не за полный  месяц получить около 40% прибыли. Мой реальный пример заработка   в декабре 2020 года. Это один из самых последних таких удачных примеров. А доводилось и свыше 300% за месяц зарабатывать.

О своих результатах торговли раскрутке брокерского счета с 50 000 рублей я публикую обычно здесь:

1. Как разогнать брокерский счет с 50 000 до 100 000 рублей. Описание в группе Вконтакте

2. Как разогнать брокерский счет с 50 000 до 100 000 рублей. Описание в группе В телеграмм-канале

Поэтому, миф о том, что малыми суммами денег лучше идти в спекуляции очень наивен и для наивных инвесторов.

Но есть факт, что в долгий срок фондовый рынок все-таки растет и еще не стоит забывать про выплаты дивидендов компаниями. Это тоже дает хорошую доходность в целом вашему инвестиционному портфелю.

В общем оптимальный вариант все-таки, когда часть средств идет на инвестиции в долгий срок, а часть-в трейдинг. Соотношение в литературе можно встретить и 70 к 30, и 50  к 50. Из собственного опыта я бы меньшую долю оставила бы на долгосрочные инвестиции, а большую часть в спекуляции.  Но! Если вы совсем новичок, наоборот сделать, на какое-то время.

Все зависит от вашей квалификации, от ваших финансовых возможностей, и от жадности к деньгам. Сократить риски инвестиционного портфеля можно всегда за счет переформирования самого портфеля.

Как выглядит инвестиционный процесс?

Тут всегда будет несколько этапов шагов. Но многие инвесторы пытаются перескочить с одного на другой этап или вообще игнорируют важность каждого этапа. Причем частенько это делают совершенно осознанно. В чем парадокс?  Не знаю, видимо, все та же иллюзия легкости денег.

Итак, пройдемся по этапам:

Анализ цели инвестирования и важные параметры работы инвестора

Здесь нужно начать именно с того, что вы должны понимать, что любая ваша цель, пускай даже амбициозная, должна быть реалистичной. Неважно в процентах вы ее поставите, либо какой-то денежной цифрой, либо приростом к капиталу (как я люблю делать), либо в сравнении с банковским депозитом.

Тут можно плавно перейти к теме рисков, но это огромная тема просто не впишется в рамки данной статьи. Есть такое негласное убеждение в сфере денег на бирже, что чем больше берете риск в операции, тем больше доходность.

Но на самом деле так не всегда. И можно изначально и навсегда выбрать  стратегию вашего инвестирования с таким лозунгом:

"С минимальным риском берем большую доходность ! "

Временные рамки инвестиций

Очень важный параметр и его игнорировать нельзя, особенно вначале пути. Тоже есть заблуждение, что длительный период инвестиций дает больше доходность. Не всегда так бывает. Ведь вы можете неудачно вложить в активы, просидеть в них пару-тройку лет и ничего не заработать. И даже потерять.

А если выходите на короткий период инвестирования, то можно даже умудриться заработать больше, чем за длинный период.

Ликвидность. Куда же без нее!

Для долгосрочной перспективы ликвидность не так важна, как для спекулятивных инвестиций. Но если вам прям понадобится срочно вывести деньги из долгосрочных инвестиций, то вы скорей всего потеряете на спреде  какие-то средства.

Налоговый вопрос

Всем российским инвесторам сейчас доступно инвестирование как через обычный брокерский счет, так и через индивидуальный инвестиционный счет. Вот как раз такой счет дает возможность получить налоговый вычет. И это схема уже рабочая и проверенная.

Открыть любой из этих вариантов счетов можно у любого брокера: Тинькофф, БКС, Сбербанк, Финам, Кит-Финанс.

Выбор подходящих инструментов

В любом портфеле может быть разнообразный микс из активов. тут могут быть акции российских и зарубежных компаний, облигации, фьючерсы и т.п.

Различия между активами не только в фундаментальном аспекте, но и в параметре риска. Наиболее рискованными считаются акции молодых компаний, а значит, и вкладывать сюда денежных средств надо поменьше.

Вы должны для себя ответить на несколько аспектов:

1. Нужны ли вам вообще инвестиции? Для чего?
2. Вкладывайте изначально только в то, что вам понятно. Потом с опытом и со временем будет расширяться.
3. Выбирайте ликвидные активы. От них можно в любую секунду быстро избавиться, если что-то пошло не так.
4. Держите в портфеле те активы, которые соответствуют вашему, ранее принятому риску.

Распределение вложений в рамках портфеля

Под пассивным инвестированием можно подразумевать покупки бумаг ETF, ПИФов на долгий период.

Активное же инвестирование несет за собой подбор разных инструментов в портфель. И пересортировка активов в портфеле и открытие или закрытие сделок тут будет происходить намного чаще. Тут не только покупки будут, но и продажи. Важно это понимать!

Времени активное инвестирование будет у вас занимать больше, чем пассивное.  Но и тут можно сократить временные затраты. Этому способствует обучение у коучингов по инвестициям и торговле на бирже.

В активное инвестирование входят и спекуляции. И не забывайте, что спекуляции тоже могут быть не частым вхождением в рынок.

Можно комбинировать эти виды инвестирования. Часть средств вложить в подобие биржевого индекса, а часть в бумаги. Как составить портфель новичку мы рассмотрим чуть ниже.

Диверсификация портфеля

Диверсификация-это расширение компонентов портфеля разных сфер. Когда я только начинала свое знакомство с торговлей на бирже, то часто слышала такую фразу: “Не кладите яйца в одну корзину”

Она позволяет в каком-то роде регулировать риски. Если что-то не будет расти, и даже будет падать, то другие активы будут расти. И в целом портфель может дать прибыль инвестору.

Другими словами это можно объяснить так: активы в портфеле должны как-то коррелировать между собой.  И так будут сглаживаться провалы портфеля в целом. В худшем случае он будет болтаться у 0.

Если рассмотреть портфель из акций компаний, то нет смысла брать десятками. Хватит 5-16 компаний из разных секторов экономики. А ваши денежные средства просто разделить поровну между секторами.

Или можно большую часть денег вложить в ликвидные компании, сюда же можно отнести “голубые фишки”. А остальные деньги в менее ликвидные. Ну и часть денег оставить на облигации.

На самом деле такой подход к диверсификации портфеля нельзя считать единственным. Кто-то вообще в портфеле держит 3-5 акций. И досконально знает об этих компаниях все.

Я больше внимание уделяю объему инвестируемых средств.

Как сформировать инвестиционный портфель по уровню риска

Приведу несколько обобщенных примеров о том, как собрать инвестиционный портфель.

Консервативный-это портфель инвестора, когда его состав обычно не так часто пересматривается. В основном, состоит из крупных компаний. Это по большей части “голубые фишки”. И имеющие еще хорошую дивидендную политику. Сюда же входят облигации.

Главная задача такого портфеля-сохранить капитал, так как в банках на депозитах уже не тот эффект. И приятным бонусом идет получение денег от умеренного роста цены акций, выплаты дивидендов.

Пример консервативного портфеля:

Агрессивный — Это более рискованный портфель и даже более подвижный. Сюда входят фьючерсы, которые уже нельзя так просто прикупить на длительный срок. Кроме них входят акции развивающихся молодых компаний,немного голубых фишек-самых передовых и щедрых на дивиденды. Данный портфель может приносить больше прибыли,чем консервативный однозначно.

Умеренный портфель-сочетает микс предыдущих двух портфелей. Потому что в него входят и надежные бумаги с долгосрочной перспективой держания. Так и спекулятивные активы в виде тех ж фьючерсов, которые при ваших операциях меняются с одних на другие в вашем портфеле. Прирост капитала выше среднего. И можно назвать портфель сбалансированным.

Важно!  Представленные варианты портфелей просто примеры разделений. Могут быть разные варианты портфелей.  Это зависит от статуса инвестора и его денежных возможностей. Но любой из таких портфелей  можно разбавить,например, американскими активами.

Как часто нужно оценивать и перебалансировать ваш портфель?

Не получится собрать определенный портфель инвестиций и забыть про него. Это такая же аналитическая,причем постоянная работа. Необходимо постоянно отслеживать все инструменты в портфеле и проверять какой риск несет каждый инструмент.

Нужно отслеживать достижение цели по инструментам с их последующей продажей и даже заменой новым активом. Следить за всеми важными корпоративными новостями и событиями для каждого актива портфеля.

Ну и понятие “стоп-лосса” никто для вас не отменял. Даже, если все ваши активы были собраны в портфеле для долгосрочного результата. Все равно такие бумаги тоже могут проседать. И вы, чтоб не метаться потом и случайно на эмоциях не сделать лишних шагов, должны для каждого актива прописать максимально допустимую просадку.

если цена ушла ниже критического уровня, то вы должны хладнокровно избавиться от данного актива.

Ну и можно использовать хеджирование позиций. Я такой вариант не использую,но знаю многих людей, кто прям обожает хеджирование. В акциях одна позиция, а в производном активе на эту акцию противоположная позиция.

Это может помочь застраховаться от убытков на просадках и избегать частых операций на базовых активах. А ведь любой инвестор мечтает об идеальной картине: один раз прикупить, а потом продать с прибылью.

Вообще ситуаций на рынках может быть очень много, когда нужно пересматривать балансировку портфеля. Но одна из них довольно типичная, когда долгое время были в умеренном портфеле,но цены на акции очень высоко поднялись.

И лучше выйти из этих активов и перейти в более спокойные активы в виде облигаций. Так мы убережем накопленную прибыль и свою нервную систему. И наоборот можно: уйти с облигаций денежной долей в просевший рынок. Подбираем подешевевшие бумаги с перспективой потенциального и длительного роста. И так далее...

Идея всего выше сказанного в том, что структура и название портфеля может меняться из-за взлетов и падения рынков.

Выводы

Сейчас такое время благодатное и очень продвинутое, что не заниматься инвестированием нельзя просто. Хотя бы пробовать надо маленькими шагами. Сейчас практически любой человек может им заниматься через собственный смартфон, даже не имея ноутбука.

Но! Для  достижения стабильного и не случайного результата нужно  все-таки учиться инвестированию. Ну и важна ваша самодисциплина и контроль над эмоциями. Все эти составляющие помогут вам составить и периодично улучшать ваш портфель и управлять вашим капиталом.

Какой путь к финансовой независимости выберете вы,это решать только вам! Но не забывайте о том, откуда берутся на рынках деньги? Их приносят такие же участники торгов, как и вы . И вряд ли они захотят вам их так просто отдать, скорей заберут у вас последние! Потому что обучены, а вы нет!

Это вам блок мыслей для размышления о вашем становлении, как инвестора!!!

Как начать торговать

Сейчас это очень просто организовать, даже идти никуда не надо. С помощью вашего компьютера, смартфона с выходом в интернет  заходите на сайт брокера. Как его выбрать я пишу здесь. Но можно выбрать любого брокера из этого перечня, они все хорошие.

Если еще не до конца разобрались с вопросом о том, кто такой брокер, то можно почитать об этом здесь.

Если выбрали инвестирование и не верите в российский рынок, то можно попробовать торговлю на американском рынке. Это все также организуется через нашего российского брокера.

Затем, открыв брокерский счет, вам нужно пройти обучение. Если вы выбрали трейдинг и спекуляции, то можно пройти обучение в моей школе Трейдинга. Но в любом случае, только пройдя обучение тем или иным способом, заводите деньги на счет и начинаете свой путь инвестора или трейдера.